Como o Loophole de base de base avançado funciona

Todo investidor de longo prazo precisa saber sobre algo chamado "vazamento de base" (também às vezes denominado o vazio de base do custo intensificado). É um benefício fiscal que o Congresso dá às famílias que não são ricas o suficiente para estar sujeitas ao imposto imobiliário, mas que diligentemente construíram a riqueza adquirindo ações, investimentos imobiliários ou outros bens (como equipamentos de construção) ao longo de sua vida e desejam passar isso dinheiro para seus filhos, netos, sobrinhas, sobrinhos ou outros herdeiros.

Gerenciado corretamente, a lacuna de base intensificada é um acervo de sua manga de acumulação de capital. Eu chegaria tão longe quanto para dizer que é um segundo perto da combinação gêmea de um Roth 401 (k) e um Roth IRA em termos de amassar dinheiro da maneira mais eficiente de impostos dentro de uma árvore genealógica quando você está tomando um abordagem multigeracional. Sob certas circunstâncias, pode até ser preferível a um IRA herdado.

Qual é a lacuna de base reforçada? De acordo com a legislação tributária atual nos Estados Unidos, quando você morre, as ações qualificadas, imobiliárias e outros ativos de capital que você deixa para seus herdeiros obtêm sua base de custo original totalmente destruída. Seus herdeiros conseguem fingir como compraram o estoque ou a propriedade ao valor justo de mercado na data em que herdaram o ativo. Isso pode ser uma enorme vantagem - é realmente difícil exagerar se você entender os números - para investidores de longo prazo, de compra e retenção que, por sua própria natureza, provavelmente criarão obrigações tributárias diferidas que deixam aumentar o seu patrimônio líquido mais rápido do que seria possível porque eles entendem as despesas de fricção de "custos de mudança".

Um exemplo de como o Loophole de base reforçado pode procurar no mundo real

Imagine que você tenha um sucesso razoável. Como 1 em cada 5 famílias nos Estados Unidos, você ganha um mínimo de US $ 8, 333 por mês. Você vive abaixo dos seus meios. Além disso, você é semelhante a uma maioria de famílias americanas em que você não tem dívida de cartão de crédito ou empréstimos estudantis.

Assumiremos que você não é como o 1 de cada 3 proprietários que não têm hipoteca, mas, em vez disso, teve que financiar a compra de sua casa para que haja alguns pagamentos regulares envolvidos, mas são modestos porque você é conservador com o teu dinheiro. Você planeja pagar isso antes de se aposentar, no entanto, não faz com que você perca o sono durante a noite.

Você decide que você vai economizar 1/10 de sua receita inicial antes de impostos em uma conta de corretagem regular ou através de planos de compras diretas e seus irmãos estreitamente relacionados, DRIPs. Você investe em uma cesta de ações que combina com as taxas médias de retorno.(Por razões de simplicidade, assumiremos que você só comprou ações que não pagam dividendos, pois manterá a ilustração em linha reta, mas o conceito subjacente é o mesmo independentemente). Você mantém isso por 35 anos. Você nunca aumenta sua poupança anual pela inflação, por isso representa um fardo menor e menor em seu fluxo de caixa com o passar do tempo e o dólar perde o poder de compra.

Ao longo dos anos, você colocou US $ 350.000 em seu próprio bolso. Você termina com $ 2, 710 e 244 sentados em sua conta de corretagem. Isso representa um ganho não realizado de US $ 2, 360, 244.

Se você vende o estoque, de acordo com as regras fiscais atuais, você terá que pagar aproximadamente:

• $ 472, 049 em impostos sobre ganhos de capital federais
• $ 89, 689 nos impostos Obamacare
• Entre $ 0 e US $ 251, 800 em impostos estaduais e locais, dependendo de onde você mora

No menor cenário (por exemplo, você mora no sul da Califórnia ou Nova York) tenha sorte de terminar com $ 1, 896, 706, dos quais $ 350 000 representaram seu principal original e US $ 1, 546, 706 representaram seu lucro nominal após impostos antes do ajuste da inflação. Você entrega o dinheiro aos seus herdeiros em sua vontade ou através de um fundo fiduciário e é isso. Se seus herdeiros se virarem e investir o dinheiro em um bem que também ganhe taxas médias de retorno, eles podem desfrutar de um aumento anual de $ 189, 671 no patrimônio líquido pessoal da riqueza que produz mais riqueza.

Se, em vez disso, você se qualificar para aproveitar o vazio de base intensificado sem desencadear o imposto de propriedade, você poderia passar o todo $ 2, 710, 244 para seus herdeiros sem o Federal, State ou Os governos locais conseguem qualquer coisa!

Tudo o que você precisa fazer é deixar as ações apreciadas de ações, imóveis ou outros bens de capital para seus herdeiros. Quando você morre, o valor justo de mercado será avaliado (no caso do estoque, isso geralmente é fácil, pois é a cotação do mercado) e os herdeiros conseguem fingir que esse preço - o preço herdado - é a base de seus custos.

Esta lacuna de base reforçada dá aos herdeiros duas alternativas superiores.

1. Se eles mantêm o estoque ou o setor imobiliário e continua a produzir taxas médias de retorno, eles estão ganhando no maior nível de ativos de US $ 2, 710, 244, e não o menor $ 1, 896, 706. Isso significa que eles Desfrute de um aumento na riqueza de US $ 271, 024 por ano, não $ 189, 671. Isso é um extra $ 81, 353 por ano ou 42. 89%. Enquanto isso, os US $ 813 e os 538 em capital adicional em seu balanço podem reduzir seu custo de empréstimos em outros lugares ou servir como garantia se quiserem financiar uma nova aquisição ou desenvolvimento (algo particularmente importante em famílias de imóveis experientes propensas a pegar edifícios de apartamentos ou de escritórios como uma atividade contínua com a expectativa de que cada geração se tornará mais rica do que a última).
2. Se eles vendem ações, imóveis ou outros ativos, eles podem pagar os $ 2, 710, 244. Isso é um adicional de US $ 813, 538 em dinheiro real, frio, duro e líquido que teria ido para políticos, mas agora está disponível para aqueles sobre quem você se importa com a finalidade de construir uma vida melhor para eles mesmos; colocando seus próprios filhos através da faculdade, viajando pelo mundo, construindo a casa dos sonhos, comprando um carro novo e pagando despesas médicas sem o estresse da preocupação financeira sendo apenas algumas opções.

Usando o §2032 Eleições para avaliação alternativa para maximizar os benefícios do Loophole Basis Up Up

Se isso não fosse bom o suficiente, o Congresso oferece um adoçante adicional. Em todos os anos, exceto em 2010 (houve algumas coisas estranhas acontecendo com o código tributário no momento em que envolvia algo conhecido como "base de transição modificada" com certos limites de cônjuge e não-esposo), os herdeiros podem optar por aproveitar uma alternativa data de avaliação que não é mais do que seis meses a partir da data da morte. Se um ativo apreciou significativamente, esta é uma vantagem fantástica, pois permite uma base de custo ainda maior para se beneficiar, reduzindo ainda mais os impostos futuros.

Se você derar estoque ou propriedade como presente enquanto você ainda está vivo, você perderá a vantagem do Loophole da base reforçada (mas ainda pode ser uma boa idéia)

O que acontece se você quiser dar o seu herdeiros partes de ações apreciadas ou outros bens durante a sua vida? Eles não conseguirão aproveitar a base do estímulo base. Em vez disso, eles herdarão sua base de custo como se fosse sua; como se eles próprios tivessem sido o comprador original nos mesmos termos, ao mesmo preço e na mesma data que você fez. Isso significa que é quase sempre uma melhor idéia dar dinheiro ou ações recém-adquiridas (onde o valor de mercado e a base de custos são comparáveis), em vez disso, mantendo o estoque apreciado até a morte.

Há uma grande exceção a esta regra: se você estiver indo sobre os limites do imposto de propriedade, e você não tiver muito dinheiro na mão, você pode usar as exclusões de limite anual de imposto de presentes (atualmente $ 14, 000 por pessoa, por ano) para dar valiosas ações, imóveis ou ativos aos seus herdeiros para diminuir o tamanho de sua propriedade, economizando tremendamente os impostos que de outra forma seriam devidos. Existem até técnicas avançadas que receberam a luz verde pelo tribunal fiscal envolvendo o uso de uma parceria limitada familiar para transferir muito mais dinheiro graças a algo conhecido como desconto de liquidez (não tente isso sem consultar um especialista em impostos qualificado ).

Imagine esse cenário: você é como Ronald Read, o zelador que faleceu recentemente. Ele deixou uma propriedade avaliada em mais de US $ 8 000, 000, apesar de ganhar o salário mínimo para a maior parte de sua vida. Resultou do seu hábito de viver abaixo dos seus meios, depois de investir o dinheiro excedente em ações boas e pagas de dividendos. (Mesmo de pequenos começos, um período de tempo de 60 anos pode fazer maravilhas quando se trata de construir riqueza!)

Vamos assumir que você tem 4 filhos e é casado. Você e seu marido ou esposa poderiam receber US $ 14.000 cada um para todos, um dos quatro filhos (US $ 28.000 para cada um deles depois de combinar exclusões anuais). Isso é de US $ 112.000, não está sujeito a impostos estaduais. Enquanto seus filhos continuarem segurando o estoque, eles gostam de qualquer apreciação, já que a propriedade agora mudou para eles. Essa apreciação não é parte da sua propriedade, o que significa que você esquivou outros impostos que teriam sido cobrados sobre o imposto de propriedade sobre o presente presente.Os números podem ficar realmente loucos se você continuar na árvore genealógica. Imagine que cada um de seus filhos teve 3 filhos por conta própria. São 12 netos. Entre você e seu cônjuge, você poderia distribuir US $ 336 000 adicionais por ano, além de US $ 112 000 para um total de US $ 448 000. Faça isso por 10, 20, 30+ anos e todos, exceto as famílias mais ricas do mundo podem efetivamente migrar suas explorações de uma geração para outra, fazendo um levantamento de uma conta do IRS. Certifique-se de que a propriedade final apreciada está abaixo dos limites do imposto de propriedade e o resto é herdado com a lacuna de base intensificada.