Primário na Análise técnica

Parece haver duas escolas de pensamento diferentes quando se trata de usar análises técnicas para trocar ou investir em ações. Aqueles de um lado vêem isso como uma ferramenta vital e necessária para encontrar potenciais candidatos, otimizando pontos de entrada, gerenciando posições e sabendo quando sair. Aqueles do outro lado, que usam apenas análises fundamentais, vêem a análise técnica como algo parecido com o voodoo.

Mas, na realidade, a análise técnica não é mais do que o estudo do preço e do volume - os dois fatores mais importantes no mercado de ações - e aprender a usá-lo corretamente pode dar-lhe uma vantagem ; um que se traduzirá em uma melhor linha de fundo para o seu P & L geral.

O que é Análise Técnica?

Há muitas definições diferentes de análise técnica, algumas boas e algumas ruins, mas para nossos propósitos, a definiremos como "a representação gráfica do sentimento dos investidores. "Esse sentimento é representado pelo volume, o montante das ações ações negociadas em um determinado período de tempo e preço.

Ao plotar o preço e o volume em um gráfico, você pode começar a ter uma imagem de onde o sentimento do investidor foi e onde ele pode estar indo. Existem também centenas de indicadores técnicos, a maioria dos quais são derivados de preço e volume, que podem ajudá-lo a visualizar melhor o estoque em termos de sentimento dos investidores.

O objetivo, então, com a análise técnica é entrar em estoque quando o sentimento do investidor está mudando de baixa para alta, se for longo, ou de alta para baixa, se for curto. Por exemplo, se você estiver usando uma média móvel do preço de uma ação, você pode querer entrar em uma posição quando o preço cruza acima da linha média móvel.

Isso pode indicar que os vendedores no estoque estão concluídos e que mais compradores estão começando a entrar.

Por que a análise técnica funciona?

Embora aqueles que descartem a análise técnica irão dizer-lhe que coisas como rácios de preço a lucro, novos produtos, ciclos econômicos e outros fatores fundamentais são o que move um estoque, essas coisas são apenas catalisadores para comprar e vender, Apenas coisas que movem um estoque.

A análise técnica não tenta discernir os motivos fundamentais para comprar e vender, pois geralmente são demasiado subjetivos e, muitas vezes, não são descobertos até que um movimento já tenha sido feito. De fato, a análise técnica é a "Joe Friday" da análise - apenas os fatos da senhora!

A análise técnica procura padrões de compra e venda, padrões que historicamente repetem ao longo do tempo, e depois tentam usar esse conhecimento histórico para prever futuros movimentos de preços. Esses padrões se repetem porque comprar e vender é baseado no medo e ganância dos investidores - emoções básicas para a natureza humana - que não mudaram desde o início do homem.

Quais são as vantagens sobre a análise fundamental?

A maior vantagem que a análise técnica tem sobre a análise fundamental está relacionada a custos de oportunidade perdidos.

A maioria dos investidores e comerciantes tem uma quantidade limitada de fundos para trabalhar e a análise fundamental usa dados e métricas, que, mesmo que sejam precisas, não têm limite de tempo para o sucesso, o que vincula o capital indefinidamente.

Por exemplo, se a análise fundamental diz que a XYZ Company é uma compra porque está se tornando um jogador importante em seu setor, você pode investir algum de seus capitais na compra do estoque. No entanto, sua análise não diz quando esses fundamentos começarão a mover o estoque. Pode ser uma semana, um mês ou um par de anos. Ao amarrar seu dinheiro por um período desconhecido, você pode perder muito tempo com pouco ou nenhum retorno e, no processo, perca outras oportunidades mais lucrativas.

Em contraste, a análise técnica - por sua natureza - baseia-se em critérios objetivos e catalisadores para sinalizar uma entrada em estoque.

Isso significa que você só tem que comprometer seu capital para uma posição quando esses critérios e catalisadores são desencadeados, permitindo o uso mais eficiente de seus fundos de investimento.

A análise técnica, tal como qualquer metodologia, não é 100% precisa, mas pode ser uma ferramenta valiosa, que pode ser usada em conjunto com outros tipos de análise para ajudar a melhorar os retornos do mercado de ações.