Como investir em fundos sectoriais

Você já ouviu falar que investir em fundos do setor pode ser uma coisa inteligente, mas como se pode escolher os melhores fundos do setor para seu próprio portfólio? Por que os investidores devem usar fundos do setor e quando é o melhor momento para investir neles?

Os fundos do setor não são para todos os investidores e definitivamente há um caminho certo e um jeito errado de usá-los. Então, antes de comprar um ou mais dos vários setores industriais, é uma boa idéia educar-se sobre o que são e como eles funcionam.

O que são os fundos do setor e como eles investem?

Um fundo do setor é um fundo mútuo ou um fundo de troca-comércio (ETF) que investe a maioria ou a totalidade de seus ativos em um determinado setor industrial. Uma lista de setores geralmente inclui tecnologia, financeiro, consumo cíclico, bens de consumo, utilidades, energia, recursos naturais, saúde, imóveis e metais preciosos.

Aqui está uma breve explicação com exemplos de como os diferentes tipos de fundos do setor investem, discriminados por setor:

• Tecnologia: Este setor investirá em ações de empresas que produzam produtos tecnológicos ou oferecer serviços baseados em tecnologia. Os exemplos incluem um fabricante de software como o Microsoft (MSFT), um revendedor online como o Amazon (AMZN), um site de redes sociais como o Facebook (FB), uma empresa como Alphabet (GOOG, GOOGL), empresa-mãe do Google, que produz vários produtos e serviços dentro do setor de tecnologia.
• Financeiro: Os fundos setoriais deterão ações de empresas como Bank of America (BAC), Charles Schwab (SCHW) e Wells Fargo (WFC). Mas as ações financeiras podem incluir mais do que apenas bancos e corretoras - as financeiras também incluem companhias de seguros, empresas de fundos mútuos e empresas de planejamento financeiro.

• Consumer Cyclical: Quando pensa em ações cíclicas do consumidor, pense em empresas como Disney (DIS), McDonalds (MCD) e Starbucks (SBUX). Estas são empresas que vendem coisas que as pessoas não precisam para a vida diária. Portanto, os estoques cíclicos do consumidor, também chamados de consumidores discricionários ou de lazer, tenderão a fazer melhor quando a economia for forte e os consumidores estiverem com um humor.
• Consumer Staples: Quase oposto aos cíclicos do consumidor, as empresas do setor de bens de consumo geralmente fornecem produtos e serviços que são necessários para a vida cotidiana. Alguns exemplos de empresas de bens de consumo incluem Wal-Mart (WMT), CVS (CVS) e Procter & Gamble (PG). Os produtos básicos do consumidor também podem incluir empresas que vendem coisas que os consumidores realmente não precisam, mas continuarão a comprar, mesmo que a economia diminua. Exemplos incluem Coca-Cola (KO) e Philip Morris (PM).
• Utilitários: Quando você pensa em utilitários, pense em empresas que fornecem produtos e serviços de gás, eletricidade e telefone.Os estoques no setor de serviços públicos incluem Duke Energy (DUK) e Southern Company (SO). Como os produtos básicos de consumo, os serviços públicos incluirão produtos ou serviços que os consumidores ainda usam quando os tempos se tornam difíceis. Portanto, os fundos sectoriais que investem em serviços públicos podem funcionar melhor do que os setores do tipo crescimento, como a tecnologia, quando a recessão atinge. Por esta razão, os serviços públicos são um dos principais setores defensivos.
• Energia: O setor de energia é composto por todas as indústrias envolvidas na produção e distribuição de energia, incluindo empresas de petróleo, empresas elétricas, energia eólica e solar e indústria do carvão. Os investidores que desejam uma exposição concentrada a ações de energia de grande nome, como a Exxon-Mobil (XOM) e a Chevron Corp (CVX), podem comprar um fundo de investimento do setor de energia ou ETF.
• Recursos naturais: Os fundos sectoriais focados em recursos naturais normalmente investirão nas indústrias baseadas em commodities, como energia, produtos químicos, minerais e produtos florestais nos EUA ou fora dos EUA. Portanto, os acionistas desses fundos setoriais irão obter exposição a estoques de energia como XOM e CVX, mas também ações como Newmont Mining Corp (NEM).
• Cuidados de saúde: Também conhecido como saúde ou especialidade-saúde, este setor se concentra no setor de saúde, que pode incluir conglomerados hospitalares, serviços institucionais, companhias de seguros, fabricantes de medicamentos, empresas biomédicas ou fabricantes de instrumentos médicos. Exemplos incluem Pfizer (PFE), United-Healthcare (UNH) e HCA Holdings, Inc (HCA). Os fundos do setor de saúde também possuem ações de biotecnologia como Gilead Sciences (GILD) ou Biogen (BIIB). Os estoques de cuidados de saúde são considerados participações defensivas porque tendem a se manter melhor do que o mercado mais amplo durante as recessões. Isso ocorre porque os consumidores ainda precisam de medicamentos e cuidados de saúde durante as recessões.
• Imóveis: Os fundos do setor imobiliário normalmente concentram suas participações em fideicomissos de investimento imobiliário, ou REITs, que são entidades que representam uma coleção de investidores que acumulam seu dinheiro juntos para comprar propriedades produtoras de renda, como escritório edifícios e hotéis. Os REITs são legalmente obrigados a pagar pelo menos 90% de seus rendimentos aos acionistas e isso torna os fundos do setor imobiliário atraentes para investidores que buscam investimentos de geração de renda. Algumas das principais participações em um fundo do setor imobiliário podem incluir Simon Property Group (SPG) e Public Storage (PSA).
• Metais Preciosos: Esta categoria de fundos de investimento seria melhor classificada como fundo de commodities porque os metais preciosos não são realmente considerados um setor industrial. Mas ainda assim, os metais preciosos merecem uma menção aos fundos do setor devido à sua natureza como um investimento que concentra suas participações em uma parcela especializada dos mercados de capitais. Os fundos de investimento em metais preciosos não investem diretamente em metais preciosos, como ouro e prata, mas indiretamente através de mineiros de metais preciosos como Agnico Eagle Mines (AEM) e Newmont Mining Corp (NEM).

Como investir em fundos do setor

Agora que você sabe como os fundos do setor funcionam, você é sábio para aprender a escolher os melhores fundos do setor para você e sua estratégia de investimento.

Os fundos sectoriais funcionam bem como ferramentas de diversificação e como um possível meio de aumentar os retornos da carteira. Na tradução, isso significa que os fundos do setor podem reduzir o risco para o portfólio geral, potencializando os retornos a longo prazo.

Uma estrutura de portfólio inteligente para a implementação de uma estratégia de fundos do setor é a estrutura de portfólio de núcleo e satélite, que é exatamente o que parece: você começa com uma participação principal, que representa a maior parcela de seu portfólio e, em seguida, adiciona fundos de satélites, o que receber alocações de alocação menores. Por exemplo, uma boa participação no núcleo é um dos melhores fundos do índice S & P 500, que pode receber uma alocação de cerca de 30 ou 40%. As participações no satélite podem ser fundos de pequena capitalização, fundos de ações internacionais e fundos do setor.

Quando você adiciona fundos do setor ao portfólio, você pode escolher alguns setores para investimentos de longo prazo, alguns setores para investimento de curto prazo ou uma combinação de ambos. Por exemplo, alguns investidores acreditam que a tecnologia e a saúde são dois setores que podem superar o mercado mais amplo nas próximas décadas. Esses mesmos investidores, então, podem optar por adicionar fundos do setor de tecnologia e fundos do setor de saúde à sua carteira.

Um exemplo de investimento de curto prazo com fundos do setor é quando um investidor desloca alguns ativos de carteira para setores defensivos em antecipação a uma recessão e um mercado ostentando. Setores defensivos incluem serviços públicos, saúde e bens de consumo.

Palavras finais e precauções sobre o investimento em fundos do setor

Embora não haja uma alocação perfeita para atribuir cada fundo do setor em sua carteira, um máximo de porcentagem boa a ter em mente é de 5%. Isso pode soar como uma pequena alocação, mas é suficiente adicionar diversidade a um portfólio ao mesmo tempo em que aumenta os retornos. Portanto, se você decidir adicionar três fundos do setor ao seu portfólio, cada um poderá receber uma alocação de 5% para uma alocação total do setor de 15%.

Investir montantes maiores em fundos do setor podem aumentar o risco para seu portfólio. Por exemplo, os estoques de biotecnologia, um subsector da saúde, têm crescido ganhos de curto prazo, mas também grandes declínios. Se um investidor comprou muito de um fundo do setor de biotecnologia antes de um grande declínio, isso poderia causar danos significativos ao portfólio.

Também tenha em mente que outros fundos de investimento, como a sua principal participação, provavelmente fornecerão exposição à maioria ou a todos os setores industriais. Portanto, se você comprou um fundo do setor e representou 5% dos ativos do seu portfólio, sua exposição global a esse setor pode ser muito superior a 5% devido aos outros fundos.

Aviso: as informações contidas neste site são fornecidas apenas para fins de discussão e não devem ser interpretadas como conselhos de investimento. Em nenhuma circunstância, essa informação representa uma recomendação para comprar ou vender valores mobiliários.