Retorno sobre o capital próprio para investidores imobiliários

O retorno sobre o patrimônio líquido é uma medida percentual do retorno recebido em uma propriedade de investimento imobiliário como relacionado ao patrimônio na propriedade. Pode ser calculado sobre a propriedade do primeiro ano com base no caixa investido dividido em retorno de caixa de rendas, etc.

Também pode ser calculado nos anos subsequentes com base no valor projetado do imóvel menos o saldo da hipoteca. Seria o investimento de capital atual que você teria na propriedade ajustada por qualquer aumento no valor e pagamento da hipoteca.

Por que medir ROE em anos futuros?

Ao contrário de alguns outros ROI, Return on Investment cálculos, este mede seu retorno em um número em mudança. O dinheiro que você colocou no pagamento inicial não mudou, mas ao longo dos anos outros fatores o fazem, e eles mudam seu retorno sobre o patrimônio líquido. Isso ocorre porque sua equidade muda. Primeiro, vejamos quais benefícios você gosta em possuir propriedades de aluguel:

• Pagando o empréstimo: à medida que você continua pagando os pagamentos da hipoteca, você está pagando o saldo principal do empréstimo. Seu patrimônio aumenta porque você deve menos em relação ao valor.
• Apreciação em valor: sua casa está apreciando em valor ao longo do tempo. Então, enquanto você está reduzindo o que você deve, você também está aumentando o que vale a pena. A diferença entre os dois está crescendo; capital próprio.
• Fluxo de caixa: Todos os meses, você bancará algum dinheiro, o dinheiro pago no aluguel que excede o pagamento e as despesas da hipoteca.
• Poupança de imposto de renda: a depreciação é um enorme benefício. Todos os anos, você pode deduzir contra a renda uma parcela do valor da estrutura como depreciação. Você não gastou nada, mas a dedução é exatamente como você teve.

Essas são vantagens incríveis que tornam o imobiliário muito melhor do que outros ativos de investimento. No entanto, vemos que há alguns deles que estão mudando nossa equidade, que está crescendo constantemente. Vejamos um exemplo:

Você compra uma casa de aluguel por US $ 100.000, com US $ 20.000 para baixo. O ano da compra, você vê que vale US $ 100, 000, mas você só deve US $ 80 000, pois você possui esse pagamento inicial de $ 20,000 como patrimônio líquido.

Digamos que seu fluxo de caixa positivo anual é de US $ 3, 600 ou US $ 300 por mês sobre hipotecas e despesas. Assim, nosso ROE é $ 3, 600 / $ 20, 000 ou 0. 18 = 18% Retorno sobre o patrimônio líquido. Você é um guru do investimento!

Agora vamos avançar dez anos. Você pagou sua hipoteca, e a casa se valorizou, agora vale US $ 118. 000. Seu saldo devedor na hipoteca caiu de US $ 80.000 para US $ 66.000. Agora, olhe seu patrimônio. $ 118 000 - $ 66, 000 = $ 52, 000, sua nova equidade em nosso exemplo simples. Agora vamos fazer o cálculo novamente para ROE.Você está ficando um pouco mais no aluguel, então seu fluxo de caixa é agora $ 4, 400 por ano. $ 4, 400 / $ 52, 000 = 8. 5% Retorno sobre o Patrimônio Líquido.

O que aconteceu? É simples, à medida que a equidade aumentou, você certamente não poderia aumentar as rendas rapidamente. Então, isso ainda é um ótimo investimento? Veja o que você pode fazer agora com US $ 52.000. Pode ser hora de vender e reinvestir.