Aqui é o que saber antes de cobrar em seu 401 (k)

Muitas pessoas compram em seu plano 401 (k) sem entender completamente as conseqüências. Isso pode ser um erro caro. Aqui está o que você precisa saber antes de levar o dinheiro.

Saiba se você é elegível para retirar o seu plano 401 (K)

Se você ainda é empregado pela empresa que patrocina seu plano 401 (k), então você não será elegível para retirar o plano do plano . Em vez disso, para obter acesso ao seu dinheiro, você pode verificar se seu plano oferece um empréstimo do plano 401 (k) ou permite retiradas de dificuldades.

Se você não é mais empregado pela empresa que patrocina seu plano 401 (k), então você é elegível para obter o seu dinheiro. Você pode retirar o plano do plano ou transferir seu saldo do plano 401 (k) para um IRA.

Se você optar por rootear seu dinheiro em vez de cobrar, então, você não terá que pagar impostos ou impostos de penalidade porque rollovers para IRAs não são transações tributáveis ​​se você as fizer da maneira correta. Passar o seu 401 (k) para outro plano não é considerado como descontar.

A proteção do credor é perdida

O dinheiro em um plano 401 (k) é protegido por credores e está protegido contra falência. É tolo em dinheiro em um plano de 401 (k) para pagar uma dívida se for provável que você possa acabar arquivando falência. O tribunal de falências não pode tocar seu plano 401 (k) e os credores não podem anexar ônus contra os ativos em seu plano 401 (k) nem podem obrigá-lo a retirar esse dinheiro para pagar uma dívida. É dinheiro protegido para uso em seus anos de aposentadoria.

Os impostos serão devidos

Se você encaixa no seu plano 401 (k) e você ainda não atingiu a idade de 59 1/2, então o valor em dólares que você retirar estará sujeito a receita ordinária impostos e uma penalidade de 10%.

Se você ainda não tem idade de 59 a 1/2, geralmente é exigido que 20% seja retido de qualquer saldo que você cobra em impostos federais, então, por cada $ 1 000, você custa, você receberia cerca de US $ 800.

Os outros US $ 200 seriam enviados para o IRS. No final do ano, o plano 401 (k) lhe enviará um formulário de imposto chamado 1099R que mostra o valor dos impostos retidos em seu nome.

Quando você arquiva sua declaração de imposto, você incluirá o valor do plano 401 (k) que é cobrado como receita, juntamente com outras fontes de renda. Ele flui em sua declaração de imposto na primeira página e com base em sua receita total e deduções, você deve pagar imposto adicional ou obter um reembolso.

Sua idade importa

Se você tem entre 55 e 59 anos, você pode evitar a taxa de penalidade de 10% se você terminou o emprego não antes do ano em que você completou 55 anos. Eu chamo isso de idade de 55 anos 401 (k) disposição de retirada.

Se você tiver mais de 59 anos de idade, todos os valores que você retirar do seu plano 401 (k) estarão sujeitos a impostos sobre o rendimento, mas não impostos de penalidade.

Saiba como efetuar o pagamento

O primeiro passo é chamar o número de telefone que aparece na declaração do plano 401 (k) e pedir-lhes para enviar a documentação que você deve completar para retirar o plano do plano. Em alguns casos, você pode fazer isso online ou por telefone, mas a maior parte do tempo você deve preencher a documentação.

Às vezes, será necessária uma assinatura de uma pessoa de RH ou administrador do plano na empresa em que você trabalhou.

Se você trabalhou para uma empresa menor, talvez você tenha que levar essa documentação para eles ou contatá-los para fazer isso. Se você trabalhou para uma grande empresa, isso geralmente é tratado pela empresa de investimentos que oferece opções de investimento dentro do plano 401 (k).

Obtendo seu dinheiro leva tempo

Normalmente leva várias semanas para cobrar seu plano 401 (k). Alguns planos para pequenas empresas têm o direito de permitir distribuições apenas uma vez por trimestre ou uma vez por ano. Há um documento de descrição do plano sumário 401 (k) que explicará as regras para o seu plano. O plano deve seguir suas próprias regras.

Às vezes, pode parecer que o seu antigo empregador está dificultando a obtenção do dinheiro do seu plano 401 (k), mas existem regras rígidas que seu empregador deve seguir e devem ter toda a documentação adequada para distribuir seu dinheiro .