Tipos de Fundos mútuos - Investir categorias

Os tipos de fundo mútuo são organizados em categorias por classe de ativos (ações, títulos e caixa) e depois categorizados por estilo, objetivo ou estratégia. Aprender como os fundos mútuos são classificados ajuda um investidor a aprender a escolher os melhores fundos para fins de alocação de ativos e diversificação. Por exemplo, existem fundos mútuos de ações, fundos mútuos de títulos e fundos mútuos do mercado monetário. Os fundos de ações e títulos, como tipos de fundos primários, possuem dezenas de subcategorias que descrevem ainda mais o estilo de investimento do fundo.

Categorias de fundos mútuos de ações

Os fundos de ações são categorizados primeiro por estilo em termos de capitalização de mercado média (tamanho de uma empresa ou empresa, igual ao preço da ação, o número de ações em circulação):

• Fundos de ações de grandes capitais investem em ações de empresas com grande capitalização de mercado (maior que US $ 11 bilhões, de acordo com a Morningstar). Essas empresas são tão grandes que você provavelmente já ouviu falar sobre elas ou você pode comprar bens ou serviços deles regularmente. Alguns nomes de estoque de grande porte incluem Wal-Mart, Exxon, GE, Pfizer, Bank of America, Apple e Microsoft. A Morningstar também possui um grupo de capitais de mercado, chamado "Gigante", que representa fundos de investimento que investem em empresas de capitalização de mercado média superior a US $ 47 bilhões.
• Mid-cap Stock Funds investem em ações de corporações de capitalização média (entre US $ 2, 5 bilhões e US $ 11 bilhões, de acordo com a Morningstar). Muitos dos nomes das empresas que você pode reconhecer, como Harley Davidson e Netflix, mas outros que você pode não saber, como a SanDisk Corporation ou a Life Technologies Corp.

• Small-cap Stock Funds investem em ações de corporações de capitalização de pequeno porte (entre US $ 750 milhões e US $ 2, 5 bilhões, de acordo com a Morningstar). Enquanto uma empresa de bilhões de dólares pode parecer grande para você, é relativamente pequena em comparação com os Wal-Marts e Exxons do mundo. A Morningstar também possui um grupo de capitalização de mercado, denominado "Micro-cap", que representa fundos mútuos que investem em empresas com uma capitalização de mercado média inferior a US $ 750 milhões.

Os fundos de ações são classificados segundo o objetivo, que serão principalmente divididos em objetivos de crescimento, valor ou mesclagem:

• Fundos de ações de crescimento investem em ações de crescimento, que são ações de empresas que deverão crescer a uma taxa mais rápida do que a média do mercado.
• Value Stock Funds investem em ações de valor, que são ações de empresas que um investidor ou gerente de fundos mútuos acreditam estar vendendo a um preço inferior ao valor de mercado. Os Fundos de ações de valor geralmente são chamados de Fundos Múltiplos de Dividendos porque as ações de valor geralmente pagam dividendos aos investidores, enquanto o estoque de crescimento típico não paga dividendos ao investidor, porque a corporação reinvestir dividendos para aumentar a corporação.
• Blend Stock Funds investem em uma mistura de ações de crescimento e valor.

Agora que você aprendeu os conceitos básicos de categorização de fundos mútuos de ações, você entenderá o que significa, por exemplo, se você ver um fundo mútuo específico que é categorizado como um fundo de valor médio. É um fundo que investe em um grupo de ações que representam corporações de capitalização de médio porte com um objetivo de valor.

Os fundos de ações também podem ser categorizados como ações internacionais ou estrangeiras, em regiões geográficas, como a fronteira européia ou pacífica, ou em áreas de especialidade, que geralmente são chamados de fundos setoriais, como Saúde, Imobiliário, Tecnologia, Energia, Consumidor Staples, utilitários e assim por diante.

Categorias de fundos mútuos de obrigações

Os tipos de fundos de obrigações e a forma como são categorizados podem ser melhor entendidos através da revisão dos fundamentos dos títulos. As obrigações são essencialmente IOUs emitidas por entidades, como o governo ou corporações dos EUA, e os fundos de investimento de títulos são categorizados principalmente pelas entidades que desejam emprestar dinheiro com a emissão de títulos:

• Fundos de títulos públicos investem em vários tipos de EUA Obrigações do Tesouro.
• Fundos de Fundos Municipais investem em vários tipos de títulos municipais. O emissor de obrigações - o município - geralmente é um estado nos Estados Unidos (ou seja, Califórnia Municipal Bond).
• Corporate Bond Funds investir em diversos títulos emitidos por empresas.

Os fundos de obrigações também são classificados pela duração média (semelhante, mas não sempre o mesmo, à maturidade) dos títulos detidos no fundo de investimento:

• Os Fundos de obrigações de longo prazo comprarão principalmente títulos com uma duração superior a 10 anos.
• Fundos de obrigações de prazo intermediário comprarão principalmente títulos com durações entre 3 e 6 anos.
• Os Fundos de obrigações de curto prazo comprarão principalmente títulos com durações de um a 3. 5 anos.
• Fundos de obrigações de curto prazo comprarão principalmente títulos com durações inferiores a um ano.

Os fundos mútuos de obrigações podem ser mais distinguidos pela qualidade de crédito dos títulos subjacentes detidos no determinado fundo de títulos. Por exemplo, os títulos do Tesouro dos EUA estão entre os mais altos de qualidade de crédito (baixo risco para detentores de títulos) e "Junk Bonds" estão entre os mais baixos da qualidade do crédito (maior risco relativo para o detentor de títulos) e geralmente são chamados de títulos de renda alta.