Como calcular o tamanho de um comércio de mercado de futuros

Se você é um comerciante do dia dos futuros, ou quer ser, determinar o tamanho de suas posições é uma das decisões mais importantes que você toma. Seu tamanho de posição de futuro é parte de sua estratégia de gerenciamento de risco, que está lá para garantir que você mantenha suas perdas em cada comércio pequeno, bem como certifique-se de que sua perda dias seja mantida em um valor razoável. Aqui estão as etapas para calcular o tamanho da posição perfeita para os futuros de negociação diária, independentemente do contrato de futuros que você está negociando ou da estratégia de negociação que você usa.

Passo 1. Conheça o tamanho do tiquetaque e o valor do valor do contrato de futuros que você está negociando

O tamanho da marca é a menor mudança de preço possível e o valor do tic é o valor em dólar do menor possível mudança de preço. O tamanho do tic e o valor do tic são fornecidos pelas especificações do contrato para cada contrato de futuros.

Por exemplo, os contratos de futuros S & P 500 E-mini (ES) têm um valor de tic é de US $ 12. 50 para cada 0. 25 de movimento (um carrapato). Os futuros de ouro (GC) têm um valor de $ 10 por cada movimento de 0.10 (marca) e os futuros do crude (CL) têm um valor de $ 10 por cada movimento de 0. 01 (tick). Estes são contratos populares de futuros de negociação diária, mas para descobrir o tamanho do tic e marcar o valor de outro contrato de futuros, confira a página de especificações do contrato para esse contrato no intercâmbio comercializado. Para a maioria dos contratos de futuros baseados nos EUA, esse será o site do Grupo CME.

O tamanho do tic e o valor de seleção são informações necessárias, pois esses valores são necessários para os próximos passos no cálculo do tamanho ideal de um comércio de futuros.

Etapa 2. Calcule seu Risco Máximo de Conta por Comércio

O risco máximo de conta é a quantia de dinheiro em sua conta de negociação que você está disposto a arriscar em um comércio individual. A maioria dos comerciantes profissionais arrisca 1%, ou menos, de seu capital em cada comércio. Você pode selecionar qualquer porcentagem que você como o limite de risco de sua conta pessoal por comércio, mas arriscando apenas 1% é aconselhado.

Dessa forma, mesmo se você tiver uma série de perdas (o que acontece), você só perde alguns por cento da sua conta, que é facilmente recuperada por alguns negócios vencedores.

Por exemplo, se você tem uma conta de US $ 10.000 e risco 1% por comércio, o máximo que você pode arriscar por comércio é de US $ 100 (0. 01 x $ 10 000). Se você estiver disposto a arriscar 2%, então você pode arriscar $ 200 por comércio (0. 02 x $ 10 000). Para uma conta de US $ 30.000, e arriscando 1%, você pode perder até $ 300 por troca (0. 01 x $ 30, 000). Se você perder mais do que isso, você está violando sua regra de risco de conta máxima de 1%.

Etapa 3. Estabeleça seu limite de risco comercial

Etapa 2 focada no risco da conta; Este passo se concentra no comércio atual, e quantos carrapatos você está disposto a arriscar nisso.O risco de comércio é determinado pela diferença entre seu ponto de entrada e seu nível de parada de perda. Seu local de perda de parada deve dar espaço suficiente para que o mercado se mova em seu favor, mas você deve sair do comércio se o preço se mover contra você (não faz o que você esperava). Para obter mais informações sobre a colocação de stop loss, veja Onde colocar uma perda de parada ao negociar.

Seu risco comercial pode variar de acordo com o comércio, ou você pode ter um risco de comércio fixo. Por exemplo, você pode optar por usar sempre uma perda de parada de quatro vara quando dia comercializando o contrato de futuros S & P 500 E-mini.

Ou use sempre uma perda de parada de 10 carrapatos quando o dia comercializando futuros de petróleo bruto (apenas exemplos, não necessariamente recomendações). Também pode variar, às vezes arriscando três carrapatos em um comércio de E-mini S & P 500 e outras vezes arriscando quatro ou cinco carrapatos, dependendo das condições do mercado.

Em cada comércio, você deve saber o tamanho da sua parada de perda (distância do ponto de entrada, nos carrapatos). Esta é a última informação que você precisa antes de calcular o tamanho ideal do seu comércio de futuros.

Passo 4. Calcule seu tamanho de comércio de futuros ideais

Para os mercados de futuros, o tamanho do comércio é o número de contratos que são negociados (sendo o mínimo um contrato). O tamanho do comércio é calculado usando o valor do tic, o risco máximo da conta e o risco comercial (tamanho da perda de parada nos carrapatos).

Suponha que você tenha uma conta futura de US $ 10.000, e está arriscando 1% por comércio.

Isso significa que você pode arriscar até US $ 100 por comércio. Você está negociando o contrato S & P 500 E-mini, que tem um tamanho de marca de 0. 25 e um valor de $ 12. 50.

Você quer comprar em 1250 e colocar uma perda de parada em 1249 (perda de parada de quatro carrapatos). Com base nas informações que você possui, quantos contratos você pode comprar?

Use a fórmula:

Risco máximo da conta (em dólares) / (Risco de comércio (nos carrapatos) x Valor do tiquetaque = Tamanho da posição

Para este exemplo, isso significa: $ 100 / (4 x $ 12 .50) = 2 contratos

Uma vez que cada contrato resultará em um risco de US $ 50 (4 carrapatos x $ 12. 50), você pode comprar dois contratos que trarão seu risco total para o comércio até US $ 100. Seu risco máximo permitido no comércio é de US $ 100, então, se você comprar três contratos, estará arriscando demais e, se você comprar apenas um contrato, você arrisca apenas metade do que está autorizado. Neste caso, comprar dois contratos é o tamanho da posição ideal para a circunstância.

Palavra final sobre o tamanho da posição do Futuro

Use a fórmula para calcular o tamanho ideal da posição do seu dia de negociação no dia. A fórmula funciona, não importa o contrato de futuros que você troca, não importa qual seja a sua perda de parada e não importa o quanto você tenha na conta. Defina o seu risco de conta máximo para cada comércio e certifique-se de saber o tamanho do tic e assinalar valores para o contrato de futuros que você está negociando. Tenha um local de parada para cada comércio diário que você tira, dessa forma você pode calcular seu risco comercial e estabelecer a posição ideal para esse comércio específico.