Seguro de hipoteca privado e como eliminá-lo

O seguro de hipoteca particular, muitas vezes referido como PMI, é um seguro que os credores exigem que os mutuários compram quando obtêm uma hipoteca e não possuem equidade suficiente em casa. Para muitos compradores de casa que procuram uma hipoteca, evitar a despesa adicional do PMI significa chegar a um adiantamento de 20% ao comprar uma casa. Infelizmente, vários fatores do custo da habitação para uma economia difícil podem tornar difícil para os compradores de casas novas chegar a esse tipo de dinheiro, mas existem algumas outras opções para evitar o pagamento de prémios PMI.

O que é Private Mortgage Insurance (PMI)?

Enquanto no primeiro seguro de hipoteca privado pode parecer apenas parte do seu pagamento de hipoteca, é realmente uma ferramenta de gerenciamento de risco muito importante e separada para os credores. Este tipo de seguro hipotecário pago por mutuário protege os credores contra perdas importantes caso o mutuário não tenha em conta o empréstimo. Um contrato PMI ativo permite ao credor recuperar o dinheiro que emprestaram ao comprador de casa, mesmo que a casa já não valha o suficiente para pagar o saldo.

É uma prática padrão para os credores hipotecários exigirem um seguro hipotecário privado para empréstimos com percentual de empréstimo a valor (LTV) superior a 80%, o que geralmente ocorre quando o mutuário coloca menos de 20 % do valor da casa na compra. Nesse sentido, o PMI também pode ser uma ferramenta útil para os mutuários. Aceitar pagar prémios do PMI permite que um comprador de casa compre uma casa sem chegar com 20% de desconto e, em vez disso, faça um menor pagamento inicial.

Embora seja de um ponto de vista de planejamento financeiro, é uma boa idéia ter dinheiro para colocar em uma nova compra de casa, também pode levar anos de economia apenas para chegar a esse número de 20%. Com o PMI no local, os compradores de imóveis podem colocar menos dinheiro e comprar a casa mais cedo, enquanto o credor hipotecário está protegido contra o que poderia ser considerado um empréstimo mais arriscado.

A compensação para o mutuário é um pagamento mensal aumentado de hipoteca, que inclui o custo do prêmio PMI.

Como eliminar o PMI

Tradicionalmente, os mutuários só são obrigados a manter o seguro de hipoteca privado, desde que a porcentagem de empréstimo a valor seja inferior a 80%, o que significa que eles só precisam pagar os prêmios de seguro até eles adquiriu equidade suficiente em casa, de modo que o credor já não considere a hipoteca "de alto risco".

Para os mutuários que atualmente estão pagando prêmios PMI como parte de seus pagamentos mensais de hipoteca, existem duas maneiras pelas quais a parte PMI o pagamento pode ser eliminado com um cancelamento da política:

1. Cancelamento do PMI solicitado pelo mutuário
2. Cancelamento do PMI do credor automático

Eles são ambos determinados pelo patrimônio acumulado do devedor.O mutuário tem o direito de solicitar o cancelamento ou rescisão da política do PMI quando ele pagou o saldo da hipoteca ao ponto de ser igual a 80% do preço de compra original ou valor avaliado da sua casa no momento em que o empréstimo foi obtido , o que for menor. Esta rota exige que o mutuário gerencie ativamente a hipoteca e tome medidas quando o PMI não for mais necessário.

A segunda opção é o cancelamento automático da política PMI pelo credor.

Mas, há uma captura. Um credor não interromperá automaticamente os pagamentos do PMI até que você tenha acumulado 22% de capital na casa em vez de 20%. Enquanto um mutuário tem o direito de cancelar o PMI na marca de capital de 20%, um credor não cancelará automaticamente a política por mais 2 por cento, o que significa que o mutuário estará gastando dinheiro em prémios desnecessários de PMI, pois seus pagamentos de hipoteca mensais os ajudam a adquirir isso 2% adicionais no patrimônio líquido. Simplificando, os mutuários estão desperdiçando dinheiro se não cancelarem o PMI depois de atingir a marca de 20%.

O custo do PMI

O custo do seguro de hipoteca particular varia ligeiramente de política para política, mas um mutuário geralmente pode esperar pagar cerca de US $ 40 a US $ 50 por mês por US $ 100.000, ou 0. 25% a 2 % do saldo da hipoteca por ano. Então, por um empréstimo de US $ 200.000, um mutuário pode pagar quase US $ 100 por mês em prêmios PMI, ou mais de $ 1 000 por ano.

Quando você pensa sobre isso, esse valor realmente começa a se somar. Obviamente, quanto maior a hipoteca e menor o pagamento em termos de porcentagem, maior o pagamento do PMI. Se um mutuário acabar pagando prêmios PMI por muitos anos, ele literalmente pode custar milhares de dólares. Como tal, o custo adicional do PMI deve ser tido em conta na sua decisão ao determinar a quantidade de casa que você pode pagar.