Vídeo: Learning the Basics of Hard Money Lending 2026
Dinheiro duro é uma forma de emprestar sem usar credores hipotecários tradicionais. Os empréstimos provêm de indivíduos ou investidores que emprestam dinheiro com base (na maior parte) na propriedade que você está usando como garantia.
Quando os empréstimos precisam acontecer rapidamente, ou quando os credores tradicionais não aprovarão um empréstimo, o dinheiro duro pode ser a única opção. Vamos rever como esses empréstimos funcionam.
O que é dinheiro difícil?
A maioria dos empréstimos exige a prova de que você pode reembolsá-los.
Geralmente, os credores estão interessados em suas pontuações de crédito e sua renda disponível para reembolsar um empréstimo. Se você tem um histórico sólido de empréstimos de forma responsável e a capacidade de reembolsar os empréstimos (conforme medido pelo seu índice dívida / renda), você receberá aprovação para um empréstimo.
Obter aprovação com um credor tradicional é um processo dolorosamente lento - mesmo com excelentes resultados de crédito e muitos rendimentos. Se você tem itens negativos em seus relatórios de crédito (ou uma renda que é difícil verificar a satisfação do seu credor), o processo demora ainda mais e você pode nunca obter aprovação.
Os credores de dinheiro duro adotam uma abordagem diferente: eles emprestam com base em garantias garantindo o empréstimo, e eles estão menos preocupados com sua capacidade de reembolsar. Se alguma coisa der errado e você não pode pagar, os emprestadores de dinheiro duro planejam recuperar seu dinheiro tomando a garantia e vendendo. O valor da garantia é mais importante do que a sua posição financeira.
Os empréstimos de dinheiro duro geralmente são empréstimos de curto prazo, com duração de um a cinco anos. Você não gostaria de mantê-los muito mais do que isso de qualquer maneira, porque as taxas de juros para o dinheiro duro geralmente são maiores do que para os empréstimos tradicionais.
Por que usar dinheiro duro?
Se o dinheiro duro é caro, por que você o usaria?
O dinheiro duro tem seu lugar para certos mutuários que não conseguem obter financiamento tradicional quando precisam.
Velocidade: porque o credor é principalmente focado em garantias (e menos preocupado com sua posição financeira), os empréstimos de dinheiro duro podem ser fechados mais rapidamente do que os empréstimos tradicionais. Os credores preferem não tomar posse de sua propriedade, mas eles não precisam gastar tanto tempo passando por um pedido de empréstimo com um pente dentado fino - verificando sua renda, revisando extratos bancários, e assim por diante. Uma vez que você tenha um relacionamento com um credor, o processo pode se mover rapidamente, dando-lhe a capacidade de fechar negócios que outros não podem fechar (o que é especialmente importante em mercados quentes com múltiplas ofertas).
Flexibilidade: contratos de dinheiro duro também podem ser mais flexíveis do que os acordos de empréstimo tradicionais. Os credores não usam um processo de subscrição padronizado. Em vez disso, eles avaliam cada negócio individualmente. Dependendo da sua situação, você pode ajustar coisas como os horários de reembolso.Você pode estar emprestando de um indivíduo que está disposto a conversar - não uma grande corporação com políticas rígidas.
Aprovação: o fator mais importante para credores de dinheiro duro é garantia. Se você está comprando uma propriedade de investimento, o credor empresta tanto quanto a propriedade vale a pena.
Se você precisar emprestar contra uma propriedade diferente que você possui, o valor dessa propriedade é o que o credor se preocupa. Se você tem um encerramento ou outros itens negativos em seu relatório de crédito, é muito menos importante - alguns credores podem nem sequer olhar para o seu crédito (embora muitos credores perguntem sobre suas finanças pessoais).
A maioria dos credores de dinheiro duro mantêm taxas de empréstimo / valor (Rácios de LTV) relativamente baixas. Sua relação LTV máxima pode ser de 50% a 70%, então você precisará de ativos para se qualificar para dinheiro duro. Com os índices baixos, os credores sabem que podem vender sua propriedade rapidamente e ter um tiro razoável em recuperar seu dinheiro.
Quando Hard Money faz sentido?
Os empréstimos de dinheiro duro fazem mais sentido para empréstimos de curto prazo. Os investidores Fix-and-flip são um bom exemplo de usuários de dinheiro duro: eles possuem uma propriedade apenas o tempo suficiente para aumentar o valor - eles não vivem lá para sempre.
Eles venderão a propriedade e reembolsarão o empréstimo, muitas vezes dentro de um ano ou mais. é possível usar dinheiro duro para entrar em uma propriedade e ficar lá, mas você quer refinanciar assim que conseguir um empréstimo melhor.
Hard Money Drawbacks
O dinheiro duro não é perfeito. Embora pareça simples - um bem assegura o empréstimo para que todos estejam seguros - o dinheiro duro é apenas uma opção. É caro, então as coisas têm que funcionar de acordo com o plano para que os lucros se materializem. O dinheiro duro funciona de forma diferente dos empréstimos que você já usou no passado: os credores podem usar métodos mais conservadores para valorizar a propriedade do que o esperado. Saiba mais sobre armadilhas de dinheiro duro.
Custo: empréstimos de dinheiro duro são caros. Se você pode se qualificar para outras formas de financiamento, você pode sair com esses empréstimos. Por exemplo, os empréstimos da FHA permitem que você empreste, mesmo com crédito menos do que perfeito. Espere pagar taxas de juros de dois dígitos em dinheiro duro, e você também pode pagar taxas de originação de vários pontos para obter financiamento.
Se você não pode obter aprovação para um empréstimo porque sua propriedade precisa de reparos sérios, um empréstimo da FHA 203k pode pagar pela reabilitação a um custo menor.
Encontrando emprestadores de dinheiro duro
Para pedir dinheiro emprestado, você precisará se conectar aos investidores. Para fazer isso, descubra quem na sua área empresta dinheiro com base em garantias. Os agentes imobiliários locais e os grupos de investidores imobiliários são uma boa fonte de nomes. Conheça alguns credores, discuta suas necessidades e desenvolva um relacionamento para que você possa financiar projetos de forma rápida e fácil quando chega a hora.
Financiamento com empréstimos de negócios de dinheiro duro
Financiamento de negócios: um empréstimo de negócios com dinheiro duro é um empréstimo com base em ativos com risco em garantias em vez da credibilidade do mutuário.
Dinheiro duro e dinheiro privado no investimento imobiliário
Financiamento para negócios de investimento imobiliário, especialmente lançando e grossistas, muitas vezes requer empréstimos a curto prazo de maior custo para obter negócios fechados.
Dificuldades de empréstimo de dinheiro - Antes de usar um empréstimo de dinheiro duro
Um empréstimo de dinheiro duro nem sempre é a melhor escolha . Embora pareça simples - o bem assegura o empréstimo para que todos estejam seguros - o dinheiro duro é apenas uma opção. É caro, então as coisas têm que funcionar de acordo com o plano para que os lucros se materializem. Um empréstimo de dinheiro duro é diferente dos empréstimos que você já usou no passado. Os credores usam métodos mais conservadores para avaliar a propriedade do que você pode esperar.