Quanto Exposição Internacional Você Deve Ter?

Comprar ações estrangeiras, ETFs ou fundos de investimento internacionais podem ser uma ótima maneira de diversificar seu portfólio. Mas, primeiro, você precisará decidir quanto do seu dinheiro deseja alocar para investimentos estrangeiros.

Em parte, a resposta dependerá do seu apetite por risco e da duração do seu horizonte de investimento. Embora não haja uma resposta "certa" para todos, existem algumas orientações que podem ajudar a orientar sua decisão, o que é importante considerar.

Neste artigo, analisaremos algumas considerações importantes ao determinar a quantidade de exposição internacional adequada ao seu portfólio.

Cortando a torta

Uma maneira de começar é olhar para o tamanho do mercado de ações da U. S. em relação ao resto do mundo. Imagine um gráfico de torta de todos os mercados de ações do mundo, com cada fatia representando o mercado de ações de um determinado país. Quanto maior cada mercado, maior é a fatia da torta.

A U. S. representa cerca de um quinto do valor total do mercado de ações no mundo. Então, se você quisesse dividir seu portfólio da mesma maneira que a nossa torção imaginária, simplesmente investiria metade do seu dinheiro nas ações da U. S. e na outra metade nos mercados estrangeiros.

Na prática, no entanto, uma alocação de 80% para ações internacionais é provavelmente muito agressiva para a maioria dos investidores, especialmente aqueles que são novos no investimento internacional. Isso ocorre porque os mercados internacionais geralmente exibem maior volatilidade do que a U. S., o que pode torná-los mais arriscados em alguns aspectos.

Mas não seja muito timido. Se você apenas investir uma pequena quantidade - digamos 5% ou 10% - no exterior, você não poderá aproveitar ao máximo os muitos benefícios que os mercados internacionais têm para oferecer, incluindo a capacidade de diversificar em relação a qualquer recessão doméstica.

A Solução de 20%

Como com muitas coisas, a verdade está em algum lugar no meio.

A maioria dos consultores financeiros recomenda colocar uma faixa de 15% a 25% do seu dinheiro em ações estrangeiras. Eu acho que 20% é um bom lugar para começar. É significativo o suficiente para fazer a diferença em seu portfólio, mas não muito para machucá-lo se os mercados estrangeiros caírem temporariamente em desacordo. Além disso, você sempre pode aumentar sua exposição à medida que você se sente mais confortável com os mercados internacionais.

Embora a alocação precisa para ações estrangeiras seja diferente de um investidor para outro, o pior que qualquer um pode fazer é flip flop entre ter muita exposição e não o suficiente. Então, uma vez que você se estabeleceu em um número que se adequa ao seu nível de conforto, fique com ele. Não cometa o erro de tentar superar os mercados saltando dentro e fora das ações estrangeiras.

Uma última coisa: é importante certificar-se de que seus investimentos internacionais estão espalhados por várias regiões e países.Colocar 25% do seu dinheiro na China, e o resto no Dow Jones, não é sobre a diversificação internacional. Certifique-se de ter uma exposição uniformemente equilibrada em toda a Europa, Ásia e mercados emergentes.

Formas de diversificar

Existem muitas maneiras diferentes de divulgar seus investimentos internacionais em vários países. Muitas vezes, os fundos negociados em bolsa (ETFs) e os fundos de investimento globais são as formas mais fáceis, uma vez que não envolvem a compra de ações individuais ou a utilização de contas de corretagem estrangeiras.

O Vanguard FTSE All-World Ex-U. S. ETF (NYSE: VEU) é uma das opções mais populares e de menor custo com as participações em todo o mundo. Ao selecionar fundos como esses, os investidores devem garantir que não estão comprando mais exposição aos mercados da U. S., já que já acumulam exposição no resto do portfólio. Fique em "ex-U. S." fundos para fazê-lo.

Os investidores devem manter um olho nos rácios de gastos ao selecionar esses fundos, uma vez que essas despesas são o aspecto mais fácil de controlar quando se trata de gerar retornos. Despesas aparentemente pequenas podem rapidamente somar dezenas de milhares de dólares ou mais ao longo da vida de investir.

Principais pontos de takeaway

• A compra de ações estrangeiras é uma ótima maneira de diversificar um portfólio.
• Os ETFs internacionais ou fundos de investimento são a maneira mais fácil de obter acesso.
• A maioria dos conselheiros recomenda 15% a 25% de exposição a esses mercados.
• O valor exato da exposição depende da situação individual de um investidor.