Série 65 - Assessoria de Investimento Uniforme Exame de Direito

O exame da Série 65 também é conhecido como o Exame de Direito do Conselheiro de Investimento Uniforme. Ele é projetado para qualificar alguém para trabalhar como um representante do conselheiro de investimento (ou seja, alguém que trabalha como agente para uma empresa de consultoria de investimentos). É exigido pela maioria dos estados, como prova de que o candidato está familiarizado com as leis e regulamentos estaduais de valores mobiliários.

Enquanto administrado pela FINRA, o exame da Série 65 é desenvolvido pela North American Securities Administrator Association, também conhecida como NASAA.

Definição do Representante do Consultor de Investimento

De acordo com o Uniform Securities Act, um representante do conselheiro de investimento é alguém empregado ou associado a uma empresa de consultoria de investimento que faz um dos seguintes:

• recomendações ou orientações de investimento
• Gerencia contas de clientes ou carteiras
• Determina quais recomendações ou conselhos sobre títulos devem ser administrados
• Fornece consultoria de investimento ou se mantém como fornecendo conselhos de investimento
• Recebe compensação para solicitar, oferecer ou negociar para vender ou vender conselhos de investimento
• Supervisa os funcionários que realizam qualquer uma das tarefas acima

Por outro lado, um consultor de investimento não é alguém que:

• Executa apenas atos clericais ou ministeriais
• O envolvimento na formulação ou oferta de conselho de investimento é incidental e quem não recebe Compensação especial para serviços de consultoria de investimento

As empresas de consultoria de investimento registradas na SEC e as pessoas empregadas ou associadas a elas estão isentas de registro, licenciamento ou qualificação de estado separado, exceto para representantes de consultores de investimentos cujos locais de negócios reais estão dentro de determinado estado .

Isenções

Os titulares de várias denominações profissionais, mais notavelmente o CFA e o CFP, são considerados como possuidores de um domínio comprovado do mesmo material e, portanto, estão isentos na maioria dos estados de tomar a Série 65 exames. Outras designações incluem credenciais de Financial Financial Financial (PFS), Financial Consultor Financial (ChFC) e Chartered Investment Counselor (CIC).

Comprimento do exame

A série 65 consiste em 140 perguntas de escolha múltipla e 180 minutos são atribuídas para completar o teste. Apenas 130 das perguntas na prova são realmente contadas para a pontuação final do candidato. Cada teste inclui 10 questões experimentais sendo consideradas para uso em futuras versões do exame. Eles são distribuídos ao longo do exame, e o examinador desconhece quais são eles.

Passing Score

O teste da série 65 prova a competência mínima e uma nota de aprovação é de 94 respostas corretas ou 72% das 130 questões que contam para o resultado final.Um candidato que falha no exame da Série 65 deve aguardar pelo menos 30 dias antes de levá-lo novamente. A mesma regra se aplica a alguém que falhou uma segunda vez e que deseja ter uma terceira vez. Após uma terceira falha, um candidato deve aguardar pelo menos 180 dias antes de fazer o exame novamente. Esta mesma regra aplica-se a todas as tentativas subseqüentes falhadas.

Tópicos abrangidos

O exame da Série 65, como a Série 63, abrange o Uniform Securities Act, o registro de profissionais financeiros e valores mobiliários sob esse ato e a ética profissional. No entanto, ele também aborda temas que são mais relevantes para a Série 7, embora com menor detalhe.

Estes temas incluem economia, mercados de valores mobiliários, investimentos, estratégias de investimento, análise financeira e ética profissional.

Quem o Toma

Por conseguinte, o exame da Série 65 tende a ser tomado por pessoas que não tomaram a Série 7, e que, portanto, não são qualificadas como Representantes Gerais de Valores Mobiliários. Um exemplo do tipo de pessoa que leva a Série 65 seria um CPA que procura oferecer conselhos de investimento em troca de uma taxa.

Obter registrado e licenciado

Existem várias advertências relacionadas à aprovação do exame da Série 65. Em primeiro lugar, o candidato ainda é responsável por conhecer e aderir aos requisitos específicos das leis e regulamentos de valores mobiliários dos estados nos quais ele irá realizar negócios. Em segundo lugar, ao passar o exame muitas vezes é um pré-requisito fundamental para ser licenciado para fazer negócios em um determinado estado, não é necessariamente o único, e nunca confere um direito automático para ser licenciado ou registrado em um determinado estado.

No entanto, a NASAA acredita firmemente que o Exame de Direito do Conselheiro de Investimento Uniforme garante uma melhor regulamentação estadual de valores mobiliários e uma melhor proteção do público investidor promovendo a uniformidade em tais regulamentos e nas normas de qualificação para profissionais financeiros.