6 Regras de taxa de retirada para tornar suas economias

Você precisa de renda de aposentadoria. A questão é quanto dinheiro você deve retirar a cada ano? Você quer se certificar de que não gaste suas contas rapidamente. A resposta é determinada pelo cálculo de uma taxa de retirada segura.

Uma taxa de retirada segura é a parcela estimada de dinheiro que você pode retirar de seus investimentos a cada ano, enquanto deixa o capital suficiente que os fundos duram para toda a sua vida - mesmo se você se aposentar durante um período em que a economia e / ou o estoque O mercado não está indo bem.

Por exemplo, se você gastar US $ 4 000 por cada $ 100 000 que você tenha investido, você teria uma taxa inicial de retirada de 4%. Os cálculos tradicionais dizem que esta taxa de retirada é sobre direito; você pode gastar cerca de 4% de seus investimentos a cada ano e, provavelmente, nunca ficará sem dinheiro.

No entanto, se você quiser retirar um pouco mais, há um conjunto de seis regras que você pode seguir, que lhe dará a maior probabilidade de aumentar sua renda de aposentadoria. Se você seguir estas regras, poderá ter uma taxa de retirada tão alta quanto 6-7% do valor inicial do seu portfólio, o que significa que você pode retirar US $ 6 000 a US $ 7 000 por cada $ 100 000 que você tenha investido. Isso não é certo. Se você vai usar essas regras, você precisa ser flexível; Se as coisas não funcionam bem, talvez seja necessário fazer alguns ajustes e retirar menos depois.

Veja como as regras funcionam.

Taxa de retirada Regra nº 1

O seu portfólio apresentará uma maior taxa de retirada quando o mercado tiver um preço baixo para o índice de lucros.

Uma relação preço / lucro (índice P / E) é uma ferramenta que pode ser usada para estimar os futuros retornos de longo prazo (15+ ciclos de ano) do mercado acionário. Observe: não é muito útil na previsão de retornos do mercado de ações de curto prazo.

Para um aposentado, a relação P / E do mercado pode ser usada para determinar a taxa de retirada inicial correta; um montante que pode ser retirado com segurança anualmente, com a capacidade de retirada do ano subsequente para aumentar com a inflação.

Quando a relação P / E do mercado de ações (S & P 500) é inferior a 12, as taxas de retirada segura variam de 5 a 7 por cento a 10. 6 por cento, dependendo do período de tempo estudado.
Quando a relação P / E do mercado de ações está na faixa de 12-20, as taxas de retirada segura variam de 4. 8 por cento a 8. 3 por cento, dependendo do período de tempo estudado.
Quando a relação P / E do mercado acionário é superior a 20, as taxas de retirada segura variam de 4. 4 por cento a 6. 1 por cento, dependendo do período de tempo estudado.

O ponto a lembrar, se você se aposentar quando o mercado de ações tiver uma relação P / E baixa, seu portfólio provavelmente suportará mais renda ao longo da vida do que alguém com a mesma quantia que se aposentar quando o mercado tiver um P / E alto proporção.

Taxa de retirada Regra nº 2

Você deve ter a proporção certa de ações para renda fixa, de modo que sua renda de aposentadoria possa acompanhar a inflação. Especificamente, seu portfólio deve ter uma exposição mínima de capital de 50% e uma exposição máxima de capital de 80%.

Se você for muito longe desse alcance, corre o risco de ficar sem dinheiro. Muito em ações, e mercados voláteis podem assustá-lo no pior momento. Muito em renda fixa, e sua renda de aposentadoria não acompanhará a inflação.

Abaixo estão três recursos para ajudá-lo a escolher a alocação certa para a renda da aposentadoria:

Leia quanto do meu dinheiro deve estar em ações contra as obrigações?
Para o investidor experiente, calculadoras on-line podem ajudá-lo a determinar a quantidade de dinheiro para colocar onde. Experimente o One Asset Allocation System da SmartMoney.
Para o novato, é melhor buscar aconselhamento profissional qualificado para determinar a alocação apropriada.

Taxa de retirada Regra nº 3

Você deve usar um portfólio de classes de ativos múltiplos para maximizar sua taxa de retirada.

Pense em criar um portfólio de classes de ativos múltiplos, como criar uma refeição bem equilibrada. Imagine, por exemplo, sentar-se para um jantar sumptuoso de bife, camarão e costelinhas traseiras. Embora a refeição tenha variedade, não é bem equilibrada.

No mundo do investimento, em vez de grupos de alimentos, você possui aulas de ativos.

Um portfólio bem equilibrado contém, no mínimo, uma alocação para cada uma das seguintes classes de ativos: ações norte-americanas do tipo de grande e menor limite (ações ou fundos do índice de ações), ações internacionais e renda fixa ( dinheiro, certificados de depósitos e títulos). Todos os anos você reequilibraria esse portfólio de volta a um mix de destino.

Se você usa fundos e / ou consultores financeiros que têm despesas mais elevadas do que os fundos do índice, então você precisará ter uma taxa de retirada mais baixa para explicar as taxas mais elevadas que você está pagando.

Taxa de retirada Regra nº 4

Você deve retirar retiradas de renda de aposentadoria em uma determinada ordem prescrita.

Quando você tira retiradas, sua renda de aposentadoria deve vir de cada categoria em uma ordem específica. Para o novo investidor, essas regras podem ser complexas. Para simplificar a ideia, imagine três baldes.

O número 1 do balde é preenchido com dinheiro; o suficiente para cobrir um ano de despesas de vida.
No interior do número dois você empilha seus investimentos de renda fixa (às vezes chamado de escada de títulos). Cada camada representa o valor de vida de um ano. Todos os anos, um ano de dinheiro gasto "amadurece" e se move da "renda fixa" "Cesta para a cesta de" dinheiro ". Isso garante que você tenha sempre dinheiro suficiente para cobrir suas próximas despesas.
O terceiro balde está cheio até a borda com ações. Você só pode pegar dinheiro do balde de equidade quando ele transborda . Um ano de transbordamento é qualquer ano em que as ações têm retornos acima da média, aproximadamente um retorno anual superior a 12-15%. No final de um ano de transbordamento, você vende ações em excesso e usa o produto para recarregar a renda fixa e caixa baldes.

Haverá muitos anos em que o balde de equidade não transborda. Vai levar disciplina para perceber que está certo deixar a renda fixa e os baldes de caixa chegarem a um nível baixo durante esses anos. Eventualmente, um ano de transbordamento virá e todos os baldes serão recarregados. Seguir esta regra impedirá você de se tornar uma vítima de suas próprias emoções e vender investimentos em um momento desfavorável.

Muitas dessas regras foram desenvolvidas através da pesquisa conduzida por Jonathon Guyton. Você pode encontrar detalhes adicionais em sua ordem prescrita de quais ativos usarem primeiro, no artigo intitulado Regras de Decisão e Taxas máximas de retirada inicial em seu site. Este artigo foi publicado pela primeira vez na edição de março de 2006 do Journal of Financial Planning.

Regra de Redução de Regra # 5

Você deve tomar cortes de renda de renda de aposentadoria durante os mercados ostentosos.

Esta regra funciona como uma rede de segurança para proteger sua renda de aposentadoria futura contra a erosão durante os mercados ostentosos. É desencadeada quando sua taxa de retirada atual é 20 por cento maior do que sua taxa inicial de retirada. Parece confuso? A melhor maneira de explicar esta regra é usar um exemplo.

Suponha que você tenha $ 100.000 e você começa a retirar 7 por cento ou US $ 7.000 por ano.

O mercado diminui por vários anos eo valor do seu portfólio agora é de US $ 82 000. A mesma retirada de US $ 7 000 é agora de 8,5% do valor do portfólio atual. Uma vez que suas retiradas representam agora uma parte maior do seu portfólio, esta regra de "corte salarial" entra em vigor e diz que você deve reduzir a retirada do seu ano atual em 10%. Neste exemplo, a retirada passaria de US $ 7 000 para US $ 6,00, 300 para o ano.

Tal como a vida real, onde alguns anos você recebe um bônus e outros anos é necessário um corte salarial, esta regra adiciona a flexibilidade necessária para suportar mudanças nas condições econômicas.

Taxa de retirada Regra nº 6:

Quando os tempos são bons, você é elegível para um aumento.

Esta regra final é a maioria das pessoas preferidas. O oposto da regra de corte salarial, é chamado de regra de prosperidade. Ele diz que, enquanto o portfólio tiver um retorno positivo no ano anterior, você pode dar-se um aumento.

Seu aumento é calculado aumentando sua retirada mensal em proporção ao aumento no índice de preços ao consumidor (IPC). Se você estivesse retirando US $ 7 000 por ano, o mercado teve um retorno positivo, e o IPC subiu 3% e, no ano seguinte, você retiraria US $ 7,20.

Seguindo estas regras, é preciso disciplina. A recompensa é um nível mais alto de renda de aposentadoria e uma maior capacidade de manter o poder de compra.

É importante tomar decisões informadas sobre o seu dinheiro. Se todo esse investimento "mumbo jumbo" ficar esmagador, então dê um passo para trás e pense nisso como uma nova carreira. Leva tempo para aprender novas habilidades. Lembre-se, as decisões certas o ajudarão a gerar renda de aposentadoria que durará.

Antes de implementar um plano de renda de aposentadoria, demore-se a aprender o máximo que puder.Experimente uma dessas classes de investimento on-line para saber mais. Se você procura um conselho profissional de um consultor financeiro qualificado, apenas se considera alguém familiarizado com as pesquisas mais recentes nesta área.